基金撒網(wǎng)介入光通信領(lǐng)域

    
        光通信領(lǐng)域的標(biāo)的很可能是基金經(jīng)理近幾個月來持續(xù)調(diào)倉布局的領(lǐng)域。受益于大規(guī)模通信建設(shè)需求的帶動，光通信領(lǐng)域受到基金經(jīng)理的普遍關(guān)注，以華夏基金為例，其在光通信領(lǐng)域的布局幾乎無孔不入，往往成為相關(guān)標(biāo)的第一大機構(gòu)投資者。

        市場人士認(rèn)為，光通信與智能電網(wǎng)、3G、三網(wǎng)融合、物聯(lián)網(wǎng)等多個未來發(fā)展方向密切相關(guān)，因此頗為迎合市場偏好，因此基金經(jīng)理希冀通過布局光通信領(lǐng)域的上市公司來分享細(xì)分行業(yè)的快速發(fā)展。

       “我們這幾天在調(diào)整持股結(jié)構(gòu)，光通信領(lǐng)域是我們看好和介入的方向。”國內(nèi)一家合資基金公司股票投資部總經(jīng)理昨日向記者表示，光通訊領(lǐng)域面臨的機遇很明顯，處于快速發(fā)展階段，一些具備合理估值水平的上市公司可以作為戰(zhàn)略配置品種。

        深圳一位基金經(jīng)理認(rèn)為，A股中光通信領(lǐng)域的上市公司目前標(biāo)的較多，業(yè)務(wù)主要集中在光纖、光纜、光器件、網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化等多個領(lǐng)域，那些在技術(shù)和規(guī)模上具有壁壘的上市公司將從中脫穎而出。

        基金經(jīng)理對光通信領(lǐng)域公司的青睞并不是最近才有，事實上光通信領(lǐng)域的標(biāo)的大多有基金介入布局，在基金經(jīng)理調(diào)整四季度倉位結(jié)構(gòu)的這波震蕩市中，消費品板塊普遍遭遇基金減持，股價也大幅度滑落，但相比之下，光通信領(lǐng)域較強的抗跌能力從一定程度上暗示了機構(gòu)資金更有可能是流入而非流出，光通信事實上成為這波基金調(diào)倉行為的受益者。

        華夏基金有可能是介入光通信領(lǐng)域最為賣力的基金公司。華夏基金是去年三季度末中天科技、日海通訊、中利科技、烽火通信、亨通光電、永鼎股份、武漢凡谷、中創(chuàng)信測、新海宜的第一大機構(gòu)投資者，上述九家上市公司中，大部分業(yè)務(wù)皆圍繞光纖光纜、光器件設(shè)備。

        此外，包括王亞偉管理的華夏大盤基金在內(nèi)的多只華夏系基金還現(xiàn)身光通信新股網(wǎng)下配售。以2010年10月底登陸創(chuàng)業(yè)板的大富科技為例，該股主營業(yè)務(wù)為光器件，其在機構(gòu)網(wǎng)下配售中，獲配最多的基金公司當(dāng)屬華夏基金，大富科技近來表現(xiàn)不俗，去年10月份至今漲幅超過28%，其中2011年以來有逾7%的正收益。

        在網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化提供商中，三維通信、世紀(jì)鼎利均有華夏、景順長城旗下基金介入。值得一提的是，華夏基金投資總監(jiān)、華夏優(yōu)勢增長基金經(jīng)理劉文東似乎是整個華夏基金最為熱衷光通信的基金經(jīng)理，華夏優(yōu)勢增長基金持有的光通信標(biāo)的似乎不計其數(shù)，除了介入網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化領(lǐng)域的三維通信、光器件領(lǐng)域的光訊科技外，上面所述的九只光通信標(biāo)的第一大流通股股東也幾乎皆是華夏優(yōu)勢增長基金。此外，景順長城、廣發(fā)基金、諾安基金、信達(dá)澳銀等也在光通信上市公司中頻繁現(xiàn)身，以網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化領(lǐng)域的世紀(jì)鼎利為例，景順長城內(nèi)需增長系列的兩只基金為該股第一大、第二大機構(gòu)持有人。

        光通信領(lǐng)域如此受到基金經(jīng)理青睞也大有原因，除了通信網(wǎng)絡(luò)的大規(guī)模建設(shè)外，目前A股市場上經(jīng)久不衰的物流網(wǎng)也與光通信密切相關(guān)。“物聯(lián)網(wǎng)投資機會其實大都集中在光通信設(shè)備、網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化、傳感器領(lǐng)域。”國內(nèi)一位基金經(jīng)理認(rèn)為，未來物聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)一旦進(jìn)入快速切入階段，這必將對運營商的網(wǎng)絡(luò)建設(shè)提出更高的要求，尤其是光網(wǎng)絡(luò)和無線網(wǎng)絡(luò)的融合非常重要，光載無線通信的應(yīng)用前景會推動光通信設(shè)備商的高成長潛力。 (安仲文)