深市通信行業(yè)緊抓“光通信”技術(shù)變革 一季度利潤快速增長展現(xiàn)良好前景

  ICC訊 一場被稱作“光通信革新”的技術(shù)變革，正在深市通信行業(yè)上市公司中如火如荼地展開。在以光通信技術(shù)為核心的通信產(chǎn)業(yè)大背景下，通信行業(yè)的格局正在被重新定義，被深刻改造。

  2024年第一季度，深市86家通信行業(yè)上市公司繼續(xù)展現(xiàn)出穩(wěn)健的盈利能力和良好的增長前景。最新統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，這些公司合計(jì)實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入805.39億元，近六成公司實(shí)現(xiàn)業(yè)績增長；合計(jì)實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤68.00億元，平均同比增長達(dá)22.15%。

  值得關(guān)注的是，部分以光通信技術(shù)為核心的深市上市公司已將資本市場視作推動企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)升級的重要推手。這些公司精準(zhǔn)把握二級市場的投融資機(jī)會，實(shí)現(xiàn)資本與前沿科技的高效融合，推動企業(yè)在光通信領(lǐng)域及其相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈中實(shí)現(xiàn)持續(xù)且高質(zhì)量的發(fā)展。這場光通信革新，不僅為深市相關(guān)企業(yè)帶來了新的成長機(jī)遇，也為整個(gè)通信行業(yè)的未來打開了新的發(fā)展篇章。

  景氣提升帶動業(yè)績高增長

  通信行業(yè)正面臨著一場深刻的變革。據(jù)了解，隨著ChatGPT、文心一言、通義千問等為代表的GPT類應(yīng)用的發(fā)布，引爆基于大模型的生成式人工智能AIGC市場，人類社會將跨入智能時(shí)代。AI大模型的訓(xùn)練和推理應(yīng)用需要海量并行數(shù)據(jù)計(jì)算，對AI數(shù)據(jù)中心的網(wǎng)絡(luò)帶寬提出更大的需求，AI數(shù)據(jù)中心的發(fā)展加速高速光模塊的發(fā)展和應(yīng)用。根據(jù)調(diào)研機(jī)構(gòu)Dell'Oro發(fā)布的最新報(bào)告，到2027年，20%的以太網(wǎng)數(shù)據(jù)中心交換機(jī)端口將用于連接支持人工智能(AI)任務(wù)的加速服務(wù)器。此外，新興的生成式人工智能應(yīng)用的發(fā)展，將進(jìn)一步推動數(shù)據(jù)中心交換機(jī)市場取得增長，預(yù)計(jì)未來5年該市場的累計(jì)銷售額將超過1000億美元。

  政策面上也是利好不斷。國家在《第十四個(gè)五年規(guī)劃和2035年遠(yuǎn)景目標(biāo)綱要》及2021年國務(wù)院《政府工作報(bào)告》中，明確提出“系統(tǒng)布局新型基礎(chǔ)設(shè)施，加快第五代移動通信、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)中心等建設(shè)”。

  國盛證券研報(bào)顯示，當(dāng)前通信技術(shù)迭代速度正被大幅度壓縮至1.5年甚至1年，技術(shù)領(lǐng)先且與客戶合作緊密的頭部廠商優(yōu)勢被進(jìn)一步放大，伴隨高端需求的持續(xù)放量以及技術(shù)迭代速度的提升，預(yù)計(jì)行業(yè)格局或?qū)⑾蝾^部廠商進(jìn)一步集中。隨著市場空間被AI進(jìn)一步打開，光通信或正迎來歷史上發(fā)展最好的階段之一。據(jù)LightCounting預(yù)測，雖然2023年光模塊市場將略有下降，但未來5年全球光模塊市場長期復(fù)合年增長率仍將保持兩位數(shù)。

  行業(yè)景氣度上升，給深市公司帶來了實(shí)實(shí)在在的業(yè)績增長和利潤貢獻(xiàn)。新易盛表示，公司在新產(chǎn)品研發(fā)及市場拓展方面持續(xù)取得進(jìn)展，產(chǎn)品競爭力不斷提升，客戶結(jié)構(gòu)進(jìn)一步優(yōu)化，公司2024年第一季度高速率光模塊銷售占比持續(xù)提升，2024年第一季度實(shí)現(xiàn)營收11.13億元，同比增長85.41%，實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤3.25億元，同比增長200.96%。

  加速創(chuàng)新緊抓行業(yè)機(jī)遇

  光通信和AI等技術(shù)變革正在不斷促進(jìn)深市通信類企業(yè)實(shí)現(xiàn)跨越式發(fā)展，在這一過程中，深市通信企業(yè)正不斷加速創(chuàng)新，緊抓行業(yè)機(jī)遇。

  新易盛指出，公司是國內(nèi)少數(shù)批量出貨并交付運(yùn)用于數(shù)據(jù)中心市場的400G、800G高速光模塊、掌握高速率光器件芯片封裝和光器件封裝的企業(yè)。公司一向重視行業(yè)新技術(shù)、新產(chǎn)品的研究，目前已成功推出業(yè)界最新的基于單波200G光器件的800G/1.6T光模塊產(chǎn)品，高速光模塊產(chǎn)品組合涵蓋VCSEL/EML、硅光、薄膜磷酸鋰等技術(shù)解決方案；推出400G和800G ZR/ZR+相干光模塊產(chǎn)品，以及基于LPO方案的400G/800G光模塊。公司持續(xù)加強(qiáng)對高速率光模塊、硅光模塊、相干光模塊、800G LPO光模塊等相關(guān)新產(chǎn)品新技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目的投入。